Публикация мартовского отчета МСХ США. Изменение импортных тарифов на отдельные виды зерновых в ЕС. Существенное снижение цен на продовольственную пшеницу в мире. Крупные закупки со стороны Японии, Турции, Тайваня и Южной Кореи. Снижение цен на фуражную пшеницу; снижение мировых цен на кукурузу. Активные закупки со стороны Тайваня, Южной Кореи и Мексики.
Мировой рынок
Пшеница продовольственная
Министерство сельского хозяйства США (USDA) 11 марта 2003 г. обнародовало очередные оценки мирового производства, потребления и торговли зерновыми в сезоне 2002/03 гг. Согласно мартовскому прогнозу аналитиков МСХ США в сезоне 2002/03 гг. мировое производство зерна (кроме риса) составит 1428,0 млн. т (1428,2 млн. т – февральский прогноз), что на 43,0 млн. т ниже мартовских оценок производства в сезоне 2001/02 гг. (1471,0 млн. т).
Аналитики МСХ США прогнозируют производство пшеницы в сезоне 2002/03 на уровне 566,929 млн. т (566,643 млн. т – февральский прогноз), что на 12,879 млн. т меньше мартовских оценок производства в сезоне 2001/02 гг. (579,808 млн. т).
Наиболее существенное изменение прогнозов производства пшеницы по сравнению с прошлым месяцем на уровне стран коснулось Австралии (снижение на 0,5 млн. т до 9,5 млн. т), Индии (снижение на 0,19 млн. т до 71,81 млн. т), Ирана (повышение на 1,0
млн. т до 12,0 млн. т), стран Восточной Европы (снижение на 0,134 млн. т до 30,653 млн. т).
Прогноз объемов мировой торговли пшеницей в сезоне 2002/03 гг. не изменился и остался на уровне 104,845 млн. т, что на 5,295 млн. т ниже мартовских оценок сезона 2001/02 гг. (110,140 млн. т). В марте 2003 г. аналитики МСХ США оценивают уровень переходящих запасов пшеницы в сезоне 2002/03 гг. в 172,829 млн. т (171,519 млн. т – февральские оценки), что на 28,516 млн. т ниже мартовских оценок сезона
2001/02 гг. Прогноз потребления пшеницы несколько увеличен, примерно на 0,242 млн. т, с 595,203 млн. т в феврале до 595,445 млн. т в марте.
Произошли также некоторые переоценки экспортно-импортных операций отдельных стран на рынке пшеницы, в частности:
– на 0,5 млн. т снижены оценки экспорта из США до 24,5 млн. т;
– на 0,5 млн. т до 15,5 млн. т увеличены оценки экспорта из ЕС;
– на 0,5 млн. т до 10,5 млн. т увеличена оценка импорта пшеницы в ЕС;
– на 0,7 млн. т до 1,8 млн. т снижена оценка импорта пшеницы в Иран;
– на 0,25 млн. т до 1,65 млн. т снижена оценка импорта пшеницы в США;
– на 0,15 млн. т до 0,35 млн. т снижена оценка импорта пшеницы в Боливию.
На прошлой неделе цены на продовольственную пшеницу снижались в большинстве зернопроизводящих регионах мира, кроме России, Украины и Казахстана. Причин снижения цен несколько:
– ликвидация длинных позиций трейдеров на мировых зерновых биржах и благоприятные прогнозы на новый урожай в США и Канаде;
– снижение активности трейдеров на мировом рынке в преддверии начала боевых действий США против Ирака;
– рост фрахтовых ставок, стоимости страхования грузов;
– укрепление курса USD.
Тем не менее, на прошлой неделе Япония приобрела 130 тыс. т американской, канадской и австралийской пшеницы, Турция приобрела 250 тыс. т пшеницы из ЕС и Казахстана. Небольшие закупки осуществили Тайвань и Южная Корея. Американские трейдеры также сообщают о закупках американской пшеницы Бразилией. Австралия на прошлой неделе приостановила отгрузки в Ирак в связи с опасностью возможных военных действий.
На прошлой неделе ЕК субсидировала экспорт 76,85 тыс. т продовольственной пшеницы в размере 13,0 EUR/т. Рост спроса на российское зерно со стороны Украины и стран Азии по-прежнему стимулирует увеличение цен в РФ. На прошлой неделе цены там
снова повысились примерно на 25-50 руб./т в зависимости от региона.
Настоящие детективные баталии развернулись на зерновом рынке в Украине. Правительство наконец-то соизволило обратить внимание на возникший дефицит. На прошлой неделе анализировать рынок взялась прокуратура и на сегодняшний день виноватых уже почти нашли – это трейдеры, которые вывезли зерно, а также руководство МинАП, занимавшееся приписками урожая (косвенно способствуя снижению цен в стране). Прокуратура выразила серьезные сомнения относительно величины собранного в прошлом году урожая. Некоторые эксперты уже называют сумму приписок – 3-5 млн. т.
За минувшую неделю майские котировки на мукомольную пшеницу на Чикагской товарной бирже снизились на 4,50 USD и на 17 марта 2003 г. составили 107,57 USD/т, июльские – на 4,50 USD до 106,37 USD/т.
На французской бирже MATIF майские котировки за неделю снизились на 5,01 USD до 115,22 USD/т, июльские – на 3,23 USD до 118,93 USD/т. На Лондонской бирже LIFFE мартовские котировки на продовольственную пшеницу понизились на 2,55 USD до 100,67 USD/т, а майские – на 4,18 USD до 102,25 USD/т по состоянию на 17 марта.
Майские котировки на Будапештской бирже (BCE) на продовольственную пшеницу за неделю уменьшились на 3,37 USD и 17 марта составляли 103,54 USD/т, а августовские – 106,17 USD/т.
Рынок физического товара на прошлой неделе характеризовался снижением цен на большинство видов пшеницы во многих регионах мира. Цены на пшеницу 2SRW FOB Мексиканский залив уменьшились на 4,2 USD, составив 127,9 USD/т на мартовские отгрузки по состоянию на 18 марта 2003 г. На пшеницу 2НRW цены снизились на 3,4 USD, составив 145,0 USD/т на аналогичных условиях поставки на мартовские отгрузки. Французская мукомольная пшеница на FOB Руан подешевела на 7,1 USD и стоила 118,0 USD/т на мартовские отгрузки. Германская пшеница grade B подешевела на 6,3 USD.
Цены на физические партии продовольственной пшеницы в некоторых регионах мира на 18.03.03 г., USD/т
Товар
Февраль*
Март
Пшеница 2HRW, США, FOB Мексиканский залив
158,1
145,0
Пшеница дурум, 1СWAD, Канада, FOB Атлантика
236,8
227,1
Пшеница 2SRW, США, FOB Мексиканский залив
145,7
127,9
Пшеница белая (ASW), Австралия, FOB Восточное побережье
180,4
170,7
Пшеница мягкая мукомольная, Франция, FOB Руан
124,0
118,0
Пшеница мягкая мукомольная А – 13%, Германия, FOB Балтика
141,7
136,2
*цены для февральских поставок по состоянию на 11.02.03 г.
В Испании французская импортная мукомольная пшеница предлагалась 17 марта по 126,0 (10 марта – 127,8) EUR/т, ex-store Lerida. Испанская продовольственная пшеница котировалась на ex-store Duero по 147,3 EUR/т. В Португалии французская мукомольная пшеница предлагалась 17 марта по 132,0 (10 марта – 133) EUR/т ex-store Lisbon.
Пшеница фуражная и рожь
Согласно мартовским оценкам МСХ США, производство ржи в сезоне 2002/03 гг. достигнет 20,760 млн. т, (20,766 млн. т – февральский прогноз). Крупнейшие производители ржи: Белоруссия (1,9 млн. т), Польша (4,0 млн. т), Россия (7,1 млн. т), страны ЕС (4,765 млн. т), Украина (1,5 млн. т). На 0,1 млн. т повышены оценки потребления ржи до 20,876 млн. т по сравнению с 20,776 млн. т, согласно февральскому прогнозу.
На 0,112 млн. т снижены оценки переходных запасов до 7,862 млн. т по сравнению с 7,862 млн. т по февральскому прогнозу (в сезоне 2001/02 гг. – 7,866 млн. т).
Оценки торговли рожью (1,404 млн. т) в сезоне 2002/03 гг. на 0,1 млн. т выше уровня февральских прогнозов. Основные экспортеры: Канада (25 тыс. т), Россия (100 тыс. т), страны ЕС (975 тыс. т.), Украина (300 тыс. т). Основные импортеры: Япония (350 тыс. т), Южная Корея (200 тыс. т), страны Восточной Европы (200 тыс. т), ЕС (300 тыс. т), США (150 тыс. т).
Цены на фуражную пшеницу на прошлой неделе снижались в большинстве стран мира, что отображает движение цен на зерновые в целом и на пшеницу в частности. Снижение
цен в Европе, объясняется отсутствием реальной торговли, т. е. спроса, причем как внутреннего, так и внешнего. Другим фактором, влияющим на снижение цен в ЕС, стало существенное укрепление курса USD на прошлой неделе. Укрепление английского фунта стерлингов привело к снижению экспортной активности и снижению цен в Великобритании.
Кроме того, европейский рынок находится в ожидании нового тендера на импорт 592 тыс. т пшеницы среднего и низкого качества по квотовой системе. Тендер пройдет 7 апреля. Таким образом, напряженность на Ближнем Востоке, отсутствие импортного спроса, существенные запасы фуражного зерна в странах ЕС на фоне приближающегося нового тендера на импорт в ЕС в целом привели к снижению цен на фуражную пшеницу в Европе.
Российская фуражная пшеница на прошлой неделе снова подорожала примерно на 25-125 руб./т в зависимости от региона. Наиболее существенно цены выросли в регионах,
приближенных к портам. Продолжает активные закупки фуражной пшеницы Израиль, в основном из России.
Южная Корея на прошлой неделе не закупала фуражной пшеницы, а ограничилась закупками кукурузы. Майские котировки на Будапештской бирже (BCE) на фуражную пшеницу за неделю понизились на 2,33 USD до 100,68 USD/т по состоянию на 17 марта.
В Канаде, на Виннипегской товарной бирже (WCE), майские котировки за неделю понизились на 0,58 USD до 104,41 USD/т, июльские – на 2,23 USD до 107,60 USD/т
по состоянию на 17 марта.
Канадская фуражная пшеница на ex-dock Thanderbay подешевела на 0,8 USD и котировалась по 100,9 USD/т по состоянию на 18 марта. Германская фуражная пшеница котировалась по 120,2 (118,5 – неделей раньше) USD/т CIF Нижний Рейн. На 2,1 USD
подешевела на прошлой неделе английская фуражная пшеница. В Дании пшеница подешевела на 2,9 USD до 107,0 USD/т CPT Копенгаген.
Цены на физические партии фуражной пшеницы в некоторых регионах мира на
18.03.03 г., USD/т
Товар
Февраль*
Март
Пшеница фуражная, FAS порты Великобритании
107,8
105,8
Пшеница фуражная, ex-dock Thanderbay, Канада
105,5
100,9
Пшеница фуражная, Франция, FOB Creil
100,8
96,3
Пшеница
фуражная, Дания,
СРТ Копенгаген
107,7
107,0
*цены для февральских поставок по состоянию на 11.02.03 г.
Цены на фуражную пшеницу испанского происхождения по состоянию на 17 марта составили 120-123,3 (120,0-123,0 – неделей раньше) ЕUR/т еx-farm Duero. Спотовые цены на импортную фуражную пшеницу в порту Tarragona находились на уровне 119,0-120,0 EUR/т.
Импортная рожь в порту Tarragona 17 марта предлагалась по 113,0 EUR/т ex-store.
В Португалии спотовые цены на фуражную пшеницу 10 марта составляли 123,0 (10 марта – 121,5-123,0) EUR/т ex-store Lisbon.
Ячмень фуражный
На прошлой неделе мировой рынок фуражного ячменя отличался снижением цен в большинстве стран мира, особенно на Американском континенте. Ликвидация длинных позиций на биржах и неплохие прогнозы на урожай привели к падению биржевых котировок, а также цен на физическом рынке в этом регионе.
В Европе снижение цен в основном связано с укреплением курса USD по отношению к EUR и отсутствием экспортной торговли. 13 марта ЕК отклонила заявки трейдеров на экспорт 271 тыс. т фуражного ячменя с субсидией 13,80-19,44 EUR/т. Интервенционный
фонд на прошлой неделе также не проводил экспортных продаж фуражного ячменя. Торговля фуражным ячменем в ЕС практически отсутствует. Наблюдаются только небольшие продажи в интервенционный фонд в отдельных странах ЕС. Несомненно, что сильнейшее влияние на экспортную торговлю оказывает начало военных действий в регионе Ближнего Востока, который является крупнейшим мировым импортером ячменя.
Предложение ячменя из региона Черного моря также незначительное, поскольку запасы товара в Украине, да и в России, уже исчерпаны. В России цены на ячмень, как и на другие зерновые, продолжали увеличиваться на прошлой неделе и возросли на 50-75 руб./т в зависимости от региона.
В Канаде майские котировки WCE за последнюю неделю понизились на 1,51 USD до 113,10 USD/т, июльские –на 4,55 USD и на 17 марта составили 107,33 USD/т.
На Лондонской бирже мартовские котировки на ячмень понизились на 1,12 USD и составили 101,46 USD/т по состоянию на 17 марта, майские – 103,84 USD/т (что на 1,14 USD ниже уровня недельной давности).
На Будапештской бирже майские котировки на ячмень понизились на 1,70 USD и на 17 марта составили 86,53 USD/т.
Рынок физического товара на прошедшей неделе характеризовался снижением цен в большинстве регионов мира. Цены на ячмень в США снизились на 6,7 USD на FOB Тихий океан и достигли уровня 122,9 USD/т. В Канаде цены уменьшились на 7,3 USD и 18 марта составляли 112,5 USD/т FOB Thanderbay на мартовские поставки. В Европе, на FOB Руан цены не изменились и составили 122,7 USD/т на мартовские поставки. На 1,7-2,8 USD подешевел за неделю финский и датский ячмень. В Германии цены на ячмень
снизились на 3,4-4,1 USD.
Кукуруза фуражная
На прошлой неделе цены на кукурузу также снизились в большинстве регионов мира, а особенно в странах ЕС. Отсутствие импортного спроса, публикация мартовского отчета МСХ США привели к уменьшению цен в США. Начало военных действий против Ирака серьезнейшим образом сказалось на активности мировой торговли, а также привело к существенному росту цен на перевозки и страхование.
Западноевропейские цены на кукурузу в значительной степени определяются импортными поставками по сниженному импортному тарифу в Испанию и Португалию, а
также общим спросом на фуражные зерновые. В последнее время западноевропейский
рынок фуражного зерна весьма пассивен, во многих странах наблюдаются довольно
существенные запасы зерна, которых хватит до уборки нового урожая. На фоне
этого импорт кукурузы по сниженному тарифу в Испанию еще в большей степени
стимулирует понижающие тенденции на рынке.
За минувшую неделю майские котировки на фуражную кукурузу на Чикагской
товарной бирже уменьшились на 2,86 USD до 90,45 USD/т, июльские – на 2,76 USD
до 91,04 USD/т.
Июньские котировки MATIF (Франция) на кукурузу понизились на 5,58 USD
до 125,93 USD/т. Августовские котировки по состоянию на 17 марта составляли
128,62 USD/т (что на 5,09 USD ниже котировок недельной давности).
На Будапештской товарной бирже уровень майских котировок кукурузы
понизился на 1,86 USD и составил на 17 марта 100,03 USD/т.
На физическом рынке цены на FOB Gulf на прошлой неделе снижались, как и
на бирже в Чикаго. Американская кукуруза №3 FOB Мексиканский залив подешевела
на 2,9 USD, составив 106,5 USD/т на мартовские отгрузки по состоянию на 18 марта 2003 г. Аргентинская кукуруза за неделю подешевела на 3,0 USD и котировалась по
101,6 USD/т на мартовские отгрузки.
Цены на физический товар за неделю во Франции понизились на 7,6 USD и
на 18 марта составили 127,0 USD/т FOB Бордо. Цены на FOB Рейн на прошлой неделе снизились на 9,2 USD и находились 17 марта на уровне 124,6 USD/т на мартовские отгрузки.
Крупные тендерные продажи/покупки зерна с 12 по 19 марта 2003 г.
