На прошлой неделе цены на продовольственную пшеницу в большинстве регионов мира по-прежнему определялись погодными факторами и в некоторой степени активностью импортеров.
Продовольственная пшеница
На прошлой неделе цены на
продовольственную пшеницу в большинстве регионов мира по-прежнему определялись
погодными факторами и в некоторой степени активностью импортеров.
За неделю цены на пшеницу
снизились в США и Канаде. Причины в основном вышеназванные. Прогресс в уборке
пшеницы, неплохие погодные условия и слабая активность экспортеров привели к небольшому снижению цен в упомянутых странах.
США по-прежнему надеются на крупные закупки со стороны Ирака, а также на
новые индийские и японские тендеры, что в целом не дает ценам снизиться более
существенно.
В Австралии и Аргентине цены
на пшеницу несколько укрепились, что стало следствием неважных прогнозов на
будущий урожай, а также экспортной активности.
Австралийская AWB продолжает поставки в Индию, Японию и др., а также
возобновила переговоры о поставке пшеницы в Ирак, и вполне реально, что
поставки таки возобновятся, несмотря на нашумевший скандал по поводу «откатов»
режиму Саддама Хусейна. Аргентина в текущем
сезоне намерена вести более агрессивную экспортную политику и планирует расширить свое присутствие в регионе Северной Африки и странах Европейского Союза.
В Европе цены на пшеницу
снова несколько укрепились, в основном из-за плохих погодных условий. Засуха, а теперь и дожди во время уборки, вносят свои коррективы в размер и качество
урожая, а также сдвигают сроки уборки. Производители и торговцы по-прежнему
выжидают, каждый в надежде на свое. Одни надеются на рост цен, другие, наоборот,
— на их снижение. Вместе с тем,
увеличение оценок производства пшеницы в регионе Черного моря и снижение цен в этом регионе давят на цены стран — европейских экспортеров вниз, поскольку
иначе они становятся неконкурентоспособными.
Поэтому с завершением уборки цены в странах ЕС все равно будут
снижаться.
Зерновой комитет
Еврокомиссии на прошлой неделе не проводил заседаний и, соответственно,
недельные лицензии на субсидированный экспорт, продажи из интервенционных
запасов, а также на импорт зерновых не выдавались.
На Чикагской товарной бирже
за прошедшую неделю сентябрьские котировки на продовольственную пшеницу
снизились на 3,08 USD/тонна и составили 141,09 USD/тонна. На 2,94 USD/тонна
снизились за неделю декабрьские котировки 2006 года до уровня 148,88 USD/тонна.
Сентябрьские котировки на
французской бирже MATIF (LIFFE) за неделю повысились на 6,45 USD/тонна до
161,49 USD/тонна, а ноябрьские повысились на 4,89 USD/тонна до уровня 166,63 USD/тонна.
Сентябрьские котировки
Будапештской биржи (BCE) на продовольственную пшеницу 8 августа составляли
130,71 USD/тонна, что на 3,25 USD/тонна выше, чем неделей раньше. Декабрьские
котировки составили 133,09 USD/тонна (повышение на 2,92 USD/тонна).
Фьючерсные цены на пшеницу продовольственную на
некоторых биржах мира
Месяц
8.08.06
1.08.06
16.05.06
Изменение
USD/т
УЕ
USD/т
УЕ
USD/т
USD/т
УЕ
Чикагская
товарная биржа (СВОТ), Usc/bu
Сентябрь
141,09
384,00
144,18
392,40
152,63
-3,08
-8,40
Декабрь
148,88
405,20
151,82
413,20
159,10
-2,94
-8,00
Будапештская товарная биржа (ВSЕ), HUF / MT
Сентябрь
130,71
27500
127,46
27220
116,08
+3,25
+280
Декабрь
133,09
28000
130,17
27800
122,32
+2,92
+200
Французская международная финансовая биржа
(MATIF), EUR MT
Сентябрь
161,49
125,50
155,04
121,50
147,10
+6,45
+4,00
Ноябрь
166,63
129,50
161,74
126,75
149,35
+4,89
+2,75
Январь 07
168,56
131,00
163,66
128,25
151,28
+4,90
+2,75
УЕ — в национальных валютах за 1 тонну, за исключением СВОТ
На рынке физического товара
на прошлой неделе снова наблюдалось снижение цен в США и Канаде, а также их увеличение в странах
Европы, в Австралии и Аргентине.
За прошедшую неделю цены на
пшеницу 2SRW FOB, Мексиканский залив понизились на 1,3 USD и составили 147,6 USD/тонна на августовские отгрузки. На пшеницу 2НRW цены на августовские
поставки понизились на 5,7 USD и составляли 199,1 USD/тонна FOB Мексиканский
залив. Цены на австралийскую твердую пшеницу на августовские поставки
повысились на 1,2 USD/тонна до 227,4 USD/тонна, а на мягкую пшеницу APW 2 повысились на 4,3 USD/тонна до 189,8 USD/тонна FOB на ближайшие поставки.
Французская мукомольная
пшеница (без субсидии) на FOB Руан подорожала на 0,9 USD/тонна и котировалась
по 162,0 USD/тонна на августовские отгрузки по состоянию на 9 августа. На 3,8 USD/тонна повысились цены в Германии на пшеницу (13% белка) на FOB Балтика до
166,0 USD/тонна.
Пшеница фуражная и рожь
На рынке фуражной пшеницы
цены снова увеличивались в странах ЕС и несколько снизились в США и Канаде.
Причина роста цен в ЕС остается прежней — неблагоприятные погодные условия.
Дожди в Англии приостановили уборку пшеницы, что сразу же вызвало рост цен и котировок на EURONEXT. Англия — основной поставщик фуражной пшеницы в импортозависимые южные страны ЕС.
Примерно такая же ситуация в Германии и во Франции. Рынок пока
неопределенный и многие операторы выжидают, пока не закончится уборка пшеницы.
В США и Канаде цены снизились вслед за снижением цен на продовольственную
пшеницу.
В Канаде, на Виннипегской
товарной бирже (WCE), октябрьские котировки на фуражную пшеницу за последнюю
неделю понизились на 1,22 USD/тонна и составили 113,01 USD/тонна. Декабрьские котировки находились на уровне 115,94 USD/тонна, что на 1,39 USD/тонна меньше, чем неделей ранее.
На Лондонской бирже LIFFE за
неделю ноябрьские котировки на пшеницу повысились на 3,45 USD/тонна и составили
154,97 USD/тонна, также повысились январские котировки на 3,52 USD/тонна до
157,84 USD/тонна. При этом следует отметить, что повышение долларовых цен
произошло только за счет укрепления курса английской валюты.
Сентябрьские котировки
Будапештской биржи (BCE) на фуражную пшеницу 8 августа составляли 128,57 USD/тонна,
что на 2,14 USD/тонна выше уровня 1 августа. Декабрьские котировки находились
на уровне 132,61 USD/тонна (повышение на 2,90 USD/тонна).
Фьючерсные цены на пшеницу фуражную на некоторых
биржах мира
Месяц
8.08.06
1.08.06
16.05.06
Изменение
USD/т
УЕ
USD/т
УЕ
USD/т
USD/т
УЕ
Будапештская товарная биржа (ВSЕ), HUF / MT
Сентябрь
128,57
27050
126,43
27000
108,89
+2,14
+50
Декабрь
132,61
27900
129,71
27700
110,81
+2,90
+200
Виннипегская товарная биржа (WCE), CAD / MT
Октябрь
113,01
127,00
114,23
129,00
111,00
-1,22
-2,00
Декабрь
115,94
130,30
117,33
132,50
114,60
-1,39
-2,20
Лондонская
биржа (LIFFE), GBP/MT
Ноябрь
154,97
81,25
151,52
81,25
141,50
+3,45
0
Январь 07
157,84
82,75
154,32
82,75
144,90
+3,52
0
УЕ — в национальных валютах за 1 тонну
Канадская фуражная пшеница
на Ex-dock Thanderbay на августовские поставки котировалась по 119,3 USD/тонна
по состоянию на 9 августа, что на 0,8
USD/тонна выше уровня предыдущей недели. Германская фуражная пшеница
нового урожая котировалась по 171,7 USD/тонна CIF Нижний Рейн на августовские
поставки. На 1,9 USD/тонна за этот период времени повысились цены на английскую
фуражную пшеницу и составили 152,2 USD/тонна FOB, на ближайшие поставки. В Австралии цены за неделю снизились на 3,5 USD/тонна и составили 153,2 USD/тонна
FOB Аделаида.
Импортная фуражная пшеница в порту Таррагона (Испания) на прошлой неделе предлагалась по цене около 138,25 EUR/тонна FOT. Импортная пшеница в портах
Северо-Западной Европы котируется на уровне 132 EUR/тонна CIF с поставкой в августе и 137 EUR/тонна с поставкой в сентябре/декабре.
Ячмень фуражный
Рынок фуражного ячменя
продолжает укрепляться в большинстве регионов мира. Цены выросли в странах Европейского Союза, в Канаде, Австралии. Рост цен связан как с общей тенденцией укрепления цен на
зерновые, так и с высокой активностью импортеров.
В Канаде октябрьские
котировки WCE на ячмень фуражный 8 августа составляли 116,48 USD/тонна, что на
3,24 USD ниже уровня недельной давности. Декабрьские котировки находились на
уровне 121,19 USD/тонна (понижение на 4,49 USD/тонна).
Сентябрьские котировки Будапештской
биржи (BCE) на фуражный ячмень 8 августа составляли 118,83 USD/тонна, что на
2,70 USD/тонна больше, чем неделей ранее.
Фьючерсные цены на ячмень фуражный на некоторых
биржах мира
Месяц
8.08.06
1.08.06
16.05.06
Изменение
USD/т
УЕ
USD/т
УЕ
USD/т
USD/т
УЕ
Виннипегская товарная биржа (WCE), CAD / MT
Октябрь
116,48
130,90
119,72
135,20
119,27
-3,24
-4,30
Декабрь
121,19
136,20
124,68
140,80
122,24
-3,49
-4,60
Будапештская
товарная биржа (ВSЕ), HUF / MT
Сентябрь
118,83
25000
116,13
24800
110,81
+2,70
+200
Декабрь
131,19
27600
-
-
УЕ — в национальных
валютах за 1 тонну
На рынке физического товара
фуражного ячменя на прошлой неделе цены снова повышались в большинстве регионов
мира. В Канаде цены на ячмень повысились на 3,3 USD/тонна до 97,9 USD/тонна,
FOB Thanderbay на ближайшие отгрузки. В Европе, на FOB Руан, цены повысились на
3,6 USD/тонна и составляли 141,1 USD/тонна на августовские поставки. Цены на
немецкий ячмень на СIF Рейн составили 155,4 USD/тонна на сентябрьские поставки
(повышение на 0,9 USD/тонна). Австралийский ячмень подорожал за неделю на 3,2 USD/тонна до 126,7 USD/тонна СРТ порты
Восточного побережья.
Кукуруза фуражная
Цены на кукурузу на прошлой
неделе несколько просели в США и укрепились в Аргентине, Бразилии и странах ЕС.
В США цены снизились из-за улучшения погодных условий и оценок состояния
посевов. Другой причиной стала слабая экспортная активность и покупка Южной
Кореей 30 тыс. тонн китайской кукурузы. Китай с марта текущего года
приостановил экспорт кукурузы. Теперь же хороший урожай пшеницы и перспективные
оценки будущего урожая кукурузы дают основания для возвращения Китая на
экспортный рынок кукурузы. Тайвань и Япония приостановили закупки и ожидают
дальнейшего снижения цен на американское зерно. В Аргентине и Бразилии цены
несколько увеличились по причине активизации импортного спроса и сдерживания
продаж производителями.
В Европе цены на кукурузу
снова укрепились вслед за ценами на другие зерновые. Тем более, что погодные
условия пока заставляют специалистов серьезно опасаться за будущий урожай
кукурузы в ЕС. То, что он будет меньшим, чем в прошлом году, это однозначно.
Вопрос в том, насколько меньшим.
За предыдущую неделю
сентябрьские котировки на фуражную кукурузу на Чикагской товарной бирже
понизились на 1,89 USD/тонна и 8 августа составляли 92,76 USD/тонна.
Декабрьские котировки 2006 года понизились на 1,81 USD/тонна до 99,61 USD/тонна.
Ноябрьские котировки на бирже MATIF (Франция) на
кукурузу по состоянию на 8 августа находились на уровне 178,53 USD/тонна, что
на 7,22 USD/тонна выше уровня 1 августа.
На Будапештской бирже (BCE)
сентябрьские котировки на кукурузу 8 августа
составляли 137,84 USD/тонна, что на 1,58 USD/тонна выше, чем неделю
назад. Ноябрьские котировки находились на уровне 129,76 USD/тонна.
Фьючерсные цены на кукурузу фуражную на некоторых биржах
мира
Месяц
8.08.06
1.08.06
16.05.06
Изменение
USD/т
УЕ
USD/т
УЕ
USD/т
USD/т
УЕ
Чикагская
товарная биржа (СВОТ), Usc/bu
Сентябрь
92,76
235,60
94,65
240,40
106,30
-1,89
-4,80
Декабрь
99,61
253,00
101,42
257,60
111,42
-1,81
-4,60
Будапештская товарная биржа (ВSЕ), HUF / MT
Сентябрь
137,84
29000
136,26
29100
130,95
+1,58
-100
Ноябрь
129,76
27300
129,66
27690
118,91
+0,10
-390
Декабрь
131,19
27600
-
-
-
-
Французская международная финансовая биржа
(MATIF), EUR / MT
Ноябрь
178,53
138,75
171,31
134,25
159,65
+7,22
+4,50
Январь 07
182,72
142,00
173,54
136,00
162,87
+9,18
+6,00
УЕ — в национальных
валютах за 1 тонну,
за исключением СВОТ
Американская кукуруза №3,
FOB Мексиканский залив котировалась по 116,5 USD/тонна на августовские отгрузки
по состоянию на 9 августа, что на 0,1 USD/тонна ниже уровня 2 августа и 120,5 USD/тонна — на сентябрьские отгрузки. Аргентинская кукуруза за неделю подорожала на 1,6 USD/тонна и котировалась по 115,4 USD/тонна на
августовские поставки. Цены на физический товар за прошедшую неделю во Франции
повысились на 0,8 USD/тонна и составили 165,5 USD/тонна FOB Бордо по состоянию
на 9 августа на августовские поставки. Цены на FOB Рейн повысились на 1,4 USD/тонна и составили 169,8 USD/тонна на
августовские отгрузки.
ЗЕРНОВЫЕ. РОССИЯ
Экспортный рынок пшеницы
4-го класса остывает на фоне стабильности закупочных цен.
Отставание уборочной
кампании от прошлого года нарастает. По данным Минсельхоза РФ, на 1 августа 2006 г. в сельхозпредприятиях зерновые были обмочены на площади в 6,2 млн га против 7,4 млн га в прошлом году. Собрано 17,9 млн тонн зерна в бункерном весе, что на 4,2 млн тонн ниже прошлогоднего показателя. Неделей раннее отставание составляло
2,8 млн тонн.
Средняя урожайность
снизилась до 29,1 ц/га. Относительно низкие показатели уборки зерновых вызваны
нарастающим сокращением сбора озимой пшеницы. Если на прошлой неделе ее недобор
в сельхозпредприятиях относительно прошлого года составлял 2,8 млн. тонн, то на
1 августа — уже 4,5 млн. тонн.
На рынке пшеницы в целом
продолжается внесезонное укрепление цен.
Вместе с тем характер роста
меняется. Показательной является ситуация на рынке наиболее востребованной
продовольственной пшеницы 4-го класса. Ранее в экспортных регионах Северного
Кавказа наблюдался выраженный рост цен, составлявший 150–250 руб./тонна в неделю. В последнее же время темпы роста цен предложения заметно снизились,
составив за истекшую неделю в среднем около 50 руб./тонна. Происходящая
постепенная стабилизация цен предложения связана с неизменностью закупочных цен
экспортеров в последнее время.
Цены экспортеров на пшеницу
4-го класса в последние недели остаются в целом стабильными, находясь в диапазоне 3200–3500 руб./тонна (CPT порты Черного моря) и в отдельных случаях
повышаясь до 3550–3650 руб./тонна (CPT Новороссийск). На рынке циркулируют
слухи о возможном снижении закупочных экспортных цен по мере закрытия текущих
контрактов. Против этого действует фактор сохраняющихся высоких мировых цен, в поддержку — некоторое снижение спроса со стороны основных стран-покупателей
российской пшеницы.
Возможность заметного
снижения среднего уровня цен на северокавказском рынке пшеницы 4-го класса в ближайшие недели представляется нам маловероятной. Во-первых, цены поддерживает нарастающий u1085 недобор
нового урожая пшеницы. Во-вторых, многие сельхозпроизводители не испытывают
острой потребности в оборотных средствах и будут стараться переждать период
стабильности или снижения закупочных цен в расчете на возобновление роста в будущем. В-третьих, экспорт, хотя и может иметь некоторую тенденцию к снижению,
в целом будет оставаться достаточно активным.
Рынок пшеницы 4-го класса в других регионах на неделе рос более активно, прибавив за неделю в Черноземье и Поволжье в среднем 100 руб./тонна.
Конъюнктура рынка продовольственной
пшеницы 3-го класса на неделе оставалась относительно вялой. Спрос невысок,
цены медленно растут, подталкиваемые ценами на пшеницу 4-го класса.
Рынок фуражной пшеницы
продолжается укрепляться. Спрос наличествует как со стороны внутреннего, так и экспортного рынка. Цены растут, прибавив за неделю около 50–100 руб./тонна и вплотную приблизившись к ценам на пшеницу 4-го класса.
Рынок кормового ячменя
остается малоактивным. На фоне невысокого спроса в целом продолжает действовать
слабопонижательный тренд.
Ценовая конъюнктура на рынке
ржи нового урожая пока не сформировалась. В Поволжье трейдеры пока озвучивают
закупочные на продовольственную рожь в районе 2600–2650 руб./тонна (EXW).
