В Европе цены на пшеницу несущественно снизились в большинстве стран
МИР
Продовольственная пшеница
На прошлой неделе цены на
пшеницу продовольственную снижались в разной степени в большинстве регионов
мира. Основными причинами снижения цен и котировок эксперты называют:
- закономерный откат назад сильно перегретого
спекулянтами рынка;
- публикацию ноябрьского отчета МСХ США, где
несколько (на 1,5 млн. тонн) улучшены оценки мирового производства пшеницы (в
основном за счет России и Украины). Такое впечатление, что американцы решили
обнадежить украинское правительство и показали, что производство пшеницы в стране на 0,8 млн. тонн больше, чем по октябрьскому прогнозу и, таким образом,
зря переживаем, нужно открывать экспорт. То же касается и России, правда, там
американцы увеличили урожай сразу на 2 млн. тонн.
- улучшение погодных условий
в Аргентине, и, соответственно, стабильные оценки на урожай — 13,25 млн. тонн
(12,5 млн. тонн в прошлом сезоне).
- снижение интереса мировых импортеров к дорогой пшенице
из США, Канады и Австралии и желание приобрести более дешевую черноморскую
пшеницу. На этом фоне вполне логичными выглядят шаги египетского правительства,
которое внесло Казахстан в перечень официальных поставщиков пшеницы. Кроме
того, GASC принял решение, что в дальнейшем тендеры на пшеницу будут
проводиться одновременно с тендером на фрахт, и пшеница будет фактически
покупаться на условиях C&F (ранее GASC проводила закупки на условиях
FOB). Такое решение однозначно ставит
американскую пшеницу в менее выгодное положение по сравнению с французским и черноморским зерном.
В Европе цены на пшеницу несущественно
снизились в большинстве стран. Причиной снижения стало решение Еврокомиссии
провести ряд дополнительных тендеров по реализации пшеницы из интервенционных
запасов на внутренний рынок. Кроме того, ЕК по-прежнему воздерживается от
субсидирования экспорта.
На Чикагской товарной бирже
за прошедшую неделю декабрьские котировки на продовольственную пшеницу
понизились на 3,89 USD/тонна и составили 178,72 USD/тонна. Мартовские котировки
находились на уровне 185,92 USD/тонна (понижение на 4,78 USD/тонна).
Январские котировки на
французской бирже MATIF (LIFFE) за неделю понизились на 1,75 USD/тонна до
198,41 USD/тонна, а мартовские 2007 года понизились на 1,09 USD/тонна до уровня
200,34 USD/тонна.
Декабрьские котировки
Будапештской биржи (BCE) на продовольственную пшеницу (евростандарт) 14 ноября
составляли 166,46 USD/тонна, что на 0,29 USD/тонна выше, чем неделей ранее.
Следует отметить, что небольшое укрепление долларового эквивалента связано с укреплением курса национальной валюты.
Фьючерсные цены на пшеницу продовольственную на
некоторых биржах мира
Месяц
14.11.06
7.11.06
19.09.06
Изменение
USD/т
УЕ
USD/т
УЕ
USD/т
USD/т
УЕ
Чикагская
товарная биржа (СВОТ), Usc/bu
Декабрь
178,72
486,40
182,61
497,00
150,28
-3,89
-10,60
Март
185,92
506,00
190,70
519,00
156,53
-4,78
-13,00
Будапештская товарная биржа (ВSЕ), HUF / MT
Декабрь
166,46
33800
166,17
34000
154,39
+0,29
-200
Март
174,83
35500
175,95
36000
-1,12
-500
Французская международная финансовая биржа
(MATIF), EUR MT
Январь 07
198,41
154,50
200,16
157,50
181,70
-1,75
-3,00
Март
200,34
156,00
201,43
158,50
183,60
-1,09
-2,50
УЕ — в национальных валютах за 1 тонну, за исключением СВОТ
На рынке физического товара
на прошлой неделе цены в основном снижались. Исключением стала Аргентина и отдельные виды пшеницы в Европе и Австралии.
За прошедшую неделю цены на
пшеницу 2SRW FOB, Мексиканский залив понизились на 5,8 USD и составили 194,0 USD/тонна на ноябрьские отгрузки. На пшеницу 2НRW цены на ноябрьские поставки
понизились на 4,5 USD/тонна и составляли 217,3 USD/тонна FOB Мексиканский
залив. Цены на австралийскую твердую
пшеницу на ноябрьские поставки повысились на 0,8 USD/тонна до 251,7 USD/тонна,
а на мягкую пшеницу APW 2 снизились на 13,0 USD/тонна до 250,5 USD/тонна
FOB на ближайшие поставки.
Французская мукомольная
пшеница (без субсидии) на FOB Руан подешевела на 0,8 USD/тонна и котировалась
по 203,7 USD/тонна на ноябрьские отгрузки по состоянию на 15 ноября. Примерно
на 2,2 USD/тонна повысилась цена на германскую пшеницу (13% протеин) до 209,2 USD/тонна FOB Балтика.
Пшеница фуражная и рожь
Рынок фуражной пшеницы, как
и продовольственной, на прошлой неделе характеризовался либо снижением цен,
либо их стабильностью. Следует отметить, что европейский рынок фуражной пшеницы
был более стабильным, чем другие. Высокий уровень цен поддерживался отсутствием
на рынке украинского зерна. Европейская комиссия даже приняла решение продлить
действие лицензий на импорт украинского зерна из-за введения Украиной
квотирования экспорта и проблемами с выполнением контрактов.
В Австралии и США цены
снизились, следуя общей тенденции.
Следует отметить активизацию
на прошлой неделе закупок китайской фуражной пшеницы южнокорейскими
производителями кормов. Южнокорейские переработчики не выдержали долгого
ожидания и провели целый ряд закупок кукурузы (пользуясь снижением американских
котировок), а одновременно и китайской пшеницы (цены на пшеницу были примерно
такие же, как и на китайскую кукурузу).
Декабрьские котировки
Будапештской биржи (BCE) на фуражную пшеницу 14 ноября составляли 162,02 USD/тонна,
что на 1,71 USD/тонна выше уровня 7 ноября.
В Канаде, на Виннипегской
товарной бирже (WCE), декабрьские котировки на фуражную пшеницу за последнюю
неделю понизились на 3,04 USD/тонна и составили 142,77 USD/тонна. Мартовские
котировки находились на уровне 150,36 USD/тонна, что на 2,96 USD/тонна меньше,
чем неделей ранее.
На Лондонской бирже LIFFE за
неделю ноябрьские котировки на пшеницу повысились на 0,72 USD/тонна и составили
182,06 USD/тонна, а январские котировки — на 0,46 USD/тонна до 186,07 USD/тонна.
Фьючерсные цены на пшеницу фуражную на некоторых
биржах мира
Месяц
14.11.06
7.11.06
19.09.06
Изменение
USD/т
УЕ
USD/т
УЕ
USD/т
USD/т
УЕ
Будапештская товарная биржа (ВSЕ), HUF / MT
Декабрь
162,02
32900
160,31
32800
142,96
+1,71
+100
Март
168,92
34300
167,15
34200
145,62
+1,77
+100
Виннипегская товарная биржа (WCE), CAD / MT
Декабрь
142,77
161,90
145,81
165,00
124,64
-3,04
-3,10
Март
150,36
170,50
153,32
173,50
128,21
-2,96
-3,00
Лондонская
биржа (LIFFE), GBP/MT
Ноябрь
182,06
95,40
181,34
95,50
164,38
+0,72
-0,10
Январь07
186,07
97,50
185,61
97,75
168,14
+0,46
-0,25
Март07
189,88
99,50
189,41
99,75
171,14
+0,47
-0,25
УЕ — в национальных валютах за 1 тонну
Канадская фуражная пшеница
на FOB Св. Лаврентия на ноябрьские
поставки котировалась по 180,3 USD/тонна по состоянию на 15 ноября, что на
7,9 USD/тонна ниже уровня предыдущей
недели. В Австралии цены за неделю понизились на 7,9 USD/тонна и составили
185,3 USD/тонна FOB Аделаида. Во Франции цены повысились (+3,1) до 179,8 USD/тонна
FOB Крейл. В США цены увеличились на 7,9 USD/тонна. На 1,6 USD/тонна понизились за неделю цены на английскую фуражную
пшеницу на условиях FOB порты Восточного побережья.
Ячмень фуражный
На прошлой неделе рынок
фуражного ячменя продолжал укрепляться в регионе Черного и Средиземного морей,
а также в странах ЕС. При этом эксперты называют три основные причины роста цен
и котировок на ячмень:
- недостаточное предложение
на рынке из-за резкого сокращения поставок из Украины;
- возобновление закупок
ячменя крупными мировыми импортерами;
- дефицит на европейском
рынке пивоваренного ячменя и резкий рост цен на него.
Что касается очередного
отчета МСХ США, то ничего особенного там не изменилось в глобальном плане по сравнению с прошлым
месяцем, хотя мировой экспорт снижен на 300 тыс. тонн. При этом следует
отметить снижение на 300 тыс. тонн оценок экспорта из Австралии, на 500 тыс. тонн
из Украины (до 4,7 млн. тонн) и увеличение на 300 тыс. тонн объемов экспорта из
России и на 200 тыс. тонн из Турции. Таким образом, МСХ США подтверждает наши
размышления на тему, кто получает дивиденды от квотирования украинского
экспорта ячменя.
Что касается австралийского и канадского рынков,
то здесь цены несколько просели, после их неадекватного роста несколькими
неделями ранее.
В Канаде декабрьские
котировки WCE на ячмень фуражный 14 ноября составляли 148,15 USD/тонна, что на
4,73 USD ниже уровня недельной давности. Мартовские котировки находились на
уровне 156,09 USD/тонна (понижение на 4,66 USD/тонна).
Декабрьские котировки
Будапештской биржи (BCE) на фуражный ячмень 14 ноября составляли 140,35 USD/тонна,
что на 1,06 USD/тонна выше, чем неделей ранее.
Фьючерсные цены на ячмень фуражный на некоторых
биржах мира
Месяц
14.11.06
7.11.06
19.09.06
Изменение
USD/т
УЕ
USD/т
УЕ
USD/т
USD/т
УЕ
Виннипегская товарная биржа (WCE), CAD / MT
Декабрь
148,15
168,00
152,88
173,00
120,89
-4,73
-5,00
Март
156,09
177,00
160,75
181,90
128,75
-4,66
-4,90
Будапештская
товарная биржа (ВSЕ), HUF / MT
Декабрь
140,35
28500
139,29
28500
132,93
+1,06
0
Март
155,13
31500
153,95
31500
138,06
+1,18
0
УЕ — в национальных
валютах за 1 тонну
На рынке физического товара
фуражного ячменя на прошлой неделе цены снова укрепились в Европе и снизились в Канаде и Австралии.. В Канаде цены снизились на 10,5 USD/тонна и составляли
172,7 USD/тонна, FOB Залив Св. Лаврентия на ближайшие отгрузки. В Европе, на
FOB Руан, цены повысились на 9,4 USD/тонна и составляли 197,9 USD/тонна на
ноябрьские поставки. Снизились цены в Австралии - на 12,1 USD/тонна до 222,6 USD/тонна СРТ
порты Восточного побережья. В Германии цены увеличились примерно на 0,5 USD/тонна
и составили 183,5 USD/тонна СРТ Гамбург.
Кукуруза фуражная
На прошлой неделе цены на
кукурузу снова укрепились в большинстве стран мира, за исключением Аргентины.
Росту цен способствовала резкая активизация закупок кукурузы со стороны Южной
Кореи, Тайваня, Израиля и пр. Кроме того, дополнительным стимулом стал
очередной отчет МСХ США, где на 4 млн. тонн снижены оценки производств кукурузы
в США, на полтора млн. тонн переходящие запасы. И это все на фоне невероятного
роста спроса на этот вид зерна со стороны производителей этанола.
Следует также отметить, что Китай уже практически
реализовал прогнозы экспорта в текущем сезоне (4 млн. тонн) и эксперты
утверждают, что эта страна вряд ли сможет предложить своим соседям больше
кукурузы ввиду роста спроса внутри и увеличения внутренних цен.
В Европе цены выросли в большинстве стран вслед за движением цен и котировок в США.
За предыдущую неделю
декабрьские котировки на фуражную кукурузу на Чикагской товарной бирже
повысились на 2,60 USD/тонна и 14 ноября составляли 140,79 USD/тонна.
Мартовские котировки составляли 146,22 USD/тонна (повышение на 1,89 USD/тонна).
На Будапештской бирже (BCE)
декабрьские котировки на кукурузу 14 ноября
составляли 144,34 USD/тонна, что на 4,07 USD/тонна больше, чем неделю
назад. Мартовские котировки находились на уровне 156,11 USD/тонна (+5,58 USD/тонна).
Январские котировки на бирже MATIF (Франция) на
кукурузу по состоянию на 14 ноября находились на уровне 201,62 USD/тонна, что
на 3,36 USD/тонна выше уровня 7 ноября.
Фьючерсные цены на кукурузу фуражную на некоторых
биржах мира
Месяц
14.11.06
7.11.06
19.09.06
Изменение
USD/т
УЕ
USD/т
УЕ
USD/т
USD/т
УЕ
Чикагская
товарная биржа (СВОТ), Usc/bu
Декабрь
140,79
357,60
138,19
351,00
97,01
+2,60
+6,60
Март
146,22
371,40
144,33
366,60
102,44
+1,89
+4,80
Будапештская товарная биржа (ВSЕ), HUF / MT
Декабрь
144,34
29310
140,27
28700
133,63
+4,07
+610
Март
156,11
31700
150,53
30800
145,53
+5,58
+900
Французская международная финансовая биржа
(MATIF), EUR / MT
Январь 07
201,62
157,00
198,26
156,00
186,13
+3,36
+1,00
Март
203,55
158,50
200,48
157,75
188,66
+3,07
+0,75
УЕ — в национальных
валютах за 1 тонну,
за исключением СВОТ
Американская кукуруза №3,
FOB Мексиканский залив котировалась по 165,7 USD/тонна на ноябрьские отгрузки
по состоянию на 15 ноября, что на 0,2 USD/тонна выше уровня 8 ноября и 167,3 USD/тонна — на декабрьские отгрузки. Аргентинская кукуруза за неделю подешевела
на 3,3 USD/тонна (после стремительного взлета цен неделей ранее) и котировалось
по 164,4 USD/тонна на ноябрьские поставки. Цены на физический товар за
прошедшую неделю во Франции выросли на 2,4 USD/тонна и составили 206,0 USD/тонна
FOB Бордо на ноябрьские поставки. Цены на FOB Рейн повысились на 3,2 USD/тонна
и составили 210,1 USD/тонна на ноябрьские отгрузки.
РОССИЯ. ЗЕРНОВЫЕ
Рынок зерновых продолжает
укрепляться, наиболее активен спрос на фуражный ячмень. По оперативным данным
Минсельхоза, по состоянию на 7 ноября во всех категориях хозяйств России
зерновые были убраны с площади в 41,4 млн га, что составляет 94,4% от общей
посевной площади. Намолочено 83,8 млн тонн в бункерном весе, что на 62 тыс. тонн
выше аналогичного показателя прошлого сезона. Подсолнечник убран на площади 5,5 млн га (90,3% от посевной площади), собрано 6,44 млн тонн. Это на 190 тыс. тонн
выше, чем на эту же дату прошлого года и уже соответствует точно такому же
рекордному итоговому показателю 2005 года.
Характер развития ценовой
конъюнктуры на зерновом рынке не претерпел изменений. Цены спроса и предложения
продолжают динамично укрепляться. Экспортеры продолжают демонстрировать
активный спрос на продовольственную пшеницу 4-го класса и фуражный ячмень.
Закупочные цен на пшеницу 4-го класса не неделе находились в диапазоне 4600 -
4900 руб./тонна (CPT мелководные порты — Новороссийск). На рынке циркулируют
слухи о повышении в ближайшее время уровня закупочных цен до 5000 руб./тонна
CPT Новороссийск, однако пока они не подтверждаются. Цены экспортеров на
кормовой ячмень выросли до 4400 руб./тонна (CPT Ростов).
Отдельные участники рынка
говорят о возможности замедления роста экспортных цен и некоторого сокращения
экспортного спроса в ближайшее время. Этому могут способствовать сохраняющиеся
логистические сложности с экспортом через Новороссийск и нехватка средств у экспортеров для продолжения закупок. Дополнительный фактор — снижение
конкурентоспособности российского зерна на мировом рынке. Если это и произойдет,
маловероятно, что это окажет заметное влияние на характер ценовой конъюнктуры.
У большинства участников сохраняются бычьи настроения, товарное предложение
зерна, в первую очередь, в южных регионах ограничено.
На неделе заметно, благодаря
экспортному спросу, вновь подорожал фуражный ячмень. Рост отмечен и на рынке
фуражной пшеницы и кукурузы. Спрос на кукурузу остается повышенным со стороны
внутреннего рынка — на Северном Кавказе активны закупки производителей спирта и крахмала и патоки.
Рынок продовольственной
пшеницы 3-го класса остается вялым. Пшеница 4-го класса прибавила в цене в среднем 100 руб./тонна. Участники рынка сообщают о росте поставок казахской
пшеницы, которую уже начала завозить Сибирь, а также регионы Центрального
федерального округа. Продолжаются поставки казахской пшеницы на экспорт через
порты Черного моря.
